資金型家族信托
來源：家族信托—法理與案例精析 主編：韓良 時間：2018-05-31
家族信托中可持有的財產(chǎn)類型可以是資金、股權(quán)、不動產(chǎn)、動產(chǎn)等形式。資金型家族信托是家族信托的一種，具有他益性、傳承性、保障性和事務(wù)管理性等家族信托的基本特征。
一、資金型家族信托的特點
1.主要用于財富保全和生活保障目的
2.針對高凈值客戶的資金管理需求
3.組合投資收益穩(wěn)健
資金型家族信托期限較長，其資金管理策略不能追求高風(fēng)險的短期收益，而需要尋求風(fēng)險較低、流動性較好的穩(wěn)健收益，以保障本金安全及提供事務(wù)管理所需的必要支出。
二、資金型家族信托的投資對象
目前，資金型家族信托的投資對象主要包括如下幾項：銀行存款、國債、企業(yè)債券、貨幣基金、人壽保險、集合資金信托計劃、銀行理財產(chǎn)品、多元化投資。
三、資金型家族信托的財產(chǎn)管理人
1.信托公司
特點：信托公司擁有豐富的債券類融資信托項目資源、豐富的操作經(jīng)驗和強大的信托產(chǎn)品研發(fā)能力；其優(yōu)勢在于管理期短、高收益的權(quán)益類投資產(chǎn)品方面。另一方面信托公司在客戶維護方面具有優(yōu)勢。
2.商業(yè)銀行
特點：擁有通過銀行間市場投資多種類金融、非金融企業(yè)債券等債項投資產(chǎn)品。
3.第三方理財機構(gòu)
特點：具有中立性，可以客觀分析客戶需求，制訂投資策略和資產(chǎn)配置方案。但是，缺少金融機構(gòu)的資信實力和投資產(chǎn)品渠道優(yōu)勢。
4.委托人與受托人擔(dān)任共同管理人
四、資金型家族信托的監(jiān)督
資金型家族信托通過信托合同、托管協(xié)議引入商業(yè)銀行作為托管人，提供資金保管和監(jiān)督受托人的職責(zé)，包括：
1.資金保管
通過開立托管賬戶，提供信托財產(chǎn)安全保管服務(wù)。
2.投資監(jiān)督
監(jiān)督信托投資的投向、投資比例等指標。
3.資金清算
根據(jù)信托文件的規(guī)定執(zhí)行符合投資方向的資金匯款。
4.核算估值
根據(jù)信托文件規(guī)定的估值核算原則，對信托財產(chǎn)進行會計核算，復(fù)核信托受托人即信托公司計算出信托財產(chǎn)凈值。
5.代收代付
代理收取委托人投資資金、根據(jù)信托公司利益分配方案將信托利益分配至各受益人賬戶。
一、資金型家族信托的特點
1.主要用于財富保全和生活保障目的
2.針對高凈值客戶的資金管理需求
3.組合投資收益穩(wěn)健
資金型家族信托期限較長，其資金管理策略不能追求高風(fēng)險的短期收益，而需要尋求風(fēng)險較低、流動性較好的穩(wěn)健收益，以保障本金安全及提供事務(wù)管理所需的必要支出。
二、資金型家族信托的投資對象
目前，資金型家族信托的投資對象主要包括如下幾項：銀行存款、國債、企業(yè)債券、貨幣基金、人壽保險、集合資金信托計劃、銀行理財產(chǎn)品、多元化投資。
三、資金型家族信托的財產(chǎn)管理人
1.信托公司
特點：信托公司擁有豐富的債券類融資信托項目資源、豐富的操作經(jīng)驗和強大的信托產(chǎn)品研發(fā)能力；其優(yōu)勢在于管理期短、高收益的權(quán)益類投資產(chǎn)品方面。另一方面信托公司在客戶維護方面具有優(yōu)勢。
2.商業(yè)銀行
特點：擁有通過銀行間市場投資多種類金融、非金融企業(yè)債券等債項投資產(chǎn)品。
3.第三方理財機構(gòu)
特點：具有中立性，可以客觀分析客戶需求，制訂投資策略和資產(chǎn)配置方案。但是，缺少金融機構(gòu)的資信實力和投資產(chǎn)品渠道優(yōu)勢。
4.委托人與受托人擔(dān)任共同管理人
四、資金型家族信托的監(jiān)督
資金型家族信托通過信托合同、托管協(xié)議引入商業(yè)銀行作為托管人，提供資金保管和監(jiān)督受托人的職責(zé)，包括：
1.資金保管
通過開立托管賬戶，提供信托財產(chǎn)安全保管服務(wù)。
2.投資監(jiān)督
監(jiān)督信托投資的投向、投資比例等指標。
3.資金清算
根據(jù)信托文件的規(guī)定執(zhí)行符合投資方向的資金匯款。
4.核算估值
根據(jù)信托文件規(guī)定的估值核算原則，對信托財產(chǎn)進行會計核算，復(fù)核信托受托人即信托公司計算出信托財產(chǎn)凈值。
5.代收代付
代理收取委托人投資資金、根據(jù)信托公司利益分配方案將信托利益分配至各受益人賬戶。